Ιδιαίτερα έντονο εμφανίζεται το ενδιαφέρον των επενδυτών για το νέο πράσινο ομόλογο της ΔΕΗ, σύμφωνα με πληροφορίες του Bloomberg. Το βιβλίο προσφορών έχει ήδη ανοίξει, με το επιτόκιο να διαμορφώνεται σε ένα εύρος μεταξύ 4,5% και 4,9%. Το συγκεκριμένο ομόλογο είναι πενταετούς διάρκειας και μη ανακλητό πριν από τη συμπλήρωση διετίας.

Τα κεφάλαια που θα αντληθούν από την έκδοση αναμένεται να αξιοποιηθούν κυρίως για:

  • την πλήρη αποπληρωμή των υφιστάμενων πρώτης τάξεως (senior) ομολογιών με ρήτρα αειφορίας, συνολικής ονομαστικής αξίας 775 εκατ. ευρώ, με επιτόκιο 4,375% και λήξη το 2026, καθώς και
  • την κάλυψη των δαπανών και εξόδων που σχετίζονται με τη διαδικασία της προσφοράς.

Παράλληλα, μέρος των εσόδων θα κατευθυνθεί στη χρηματοδότηση ή/και αναχρηματοδότηση επιλέξιμων πράσινων έργων, περιλαμβανομένων και συναφών ή υποστηρικτικών δραστηριοτήτων, ενισχύοντας τον προσανατολισμό της εταιρείας προς τη βιώσιμη ανάπτυξη.

Ως Κοινοί Διεθνείς Συντονιστές και Κύριοι Διαχειριστές του Βιβλίου Προσφορών ενεργούν οι Citigroup Global Markets Europe AG, Goldman Sachs Bank Europe SE και HSBC Continental Europe. Στο ρόλο των Συνδιαχειριστών συμμετέχουν επίσης οι: BofA Securities Europe SA, BNP Paribas, Deutsche Bank AG, Morgan Stanley Europe SE, Nomura Financial Products Europe GmbH, Société Générale, UniCredit Bank GmbH, καθώς και οι ελληνικές τράπεζες Alpha Bank, Credia Bank, Eurobank, Εθνική Τράπεζα, Optima Bank και Τράπεζα Πειραιώς, μαζί με τις Ambrosia Capital Μονοπρόσωπη Α.Ε., AXIA Ventures Group Limited και Euroxx Χρηματιστηριακή ΑΕΠΕΥ.

Η έκδοση αυτή εντάσσεται στη στρατηγική της ΔΕΗ για την ενίσχυση του χαρτοφυλακίου πράσινων επενδύσεων και τη σταδιακή μετάβαση της εταιρείας προς καθαρότερες μορφές ενέργειας, επιβεβαιώνοντας τη θέση της ως πρωταγωνιστή στην ενεργειακή μετάβαση της Ελλάδας.

Το πρωί της Τετάρτης το energygame είχε γράψει τα εξής:

Η έγκαιρη και από θέση ισχύος αναχρηματοδότηση των «πράσινων» ομολόγων της ΔΕΗ που λήγουν τον προσεχή Μάρτιο και η άντληση «καυσίμων» για τη χρηματοδότηση του αναθεωρημένου business plan για την περίοδο 2026-2028 που θα έχει στην «καρδιά» του τις ΑΠΕ, τις επενδύσεις σε ευέλικτη ισχύ και τα δίκτυα είναι οι δυο βασικοί στόχοι που εξυπηρετεί το νέο πενταετές ομολογιακό δάνειο ύψους 775 εκατ. ευρώ που προτίθεται να εκδώσει η Επιχείρηση, όπως ανακοίνωσε χθες (Τρίτη 14 Οκτωβρίου).

Σύμφωνα με χρηματιστηριακούς κύκλους, ήδη από χθες ξεκίνησε η παρουσίαση της έκδοσης μέσω virtual roadshow που θα συνεχιστεί και κατά τη σημερινή ημέρα και θα ακολουθήσει στο τέλος της εβδομάδας το άνοιγμα του βιβλίου προσφορών για το ομόλογο που θα εισαχθεί προς διαπραγμάτευση στο Χρηματιστήριο Euronext του Λονδίνου. Η ένταση της ζήτησης και το ύψος του επιτοκίου που θα διαμορφωθεί θα καθορίσει και το τελικό ποσό που θα αντλήσει η Επιχείρηση από τις χρηματαγορές, που δεν αποκλείεται να υπερβεί το αρχικό ζητούμενο, καθώς η συγκυρία κρίνεται ως ευνοϊκή.

Όπως προκύπτει και από την σχετική ανακοίνωση, μέρος των κεφαλαίων θα κατευθυνθεί στην χρηματοδότηση «επιλέξιμων πράσινων έργων». Φράση που καλύπτει τις επενδύσεις του ομίλου στις ΑΠΕ –που καλύπτουν μεγάλο μέρος του υφιστάμενου business plan, ύψους 10 δις. ευρώ έως το 2027- και αφορούν στα φωτοβολταϊκά, αιολικά και μπαταρίες που κατασκευάζει ο Όμιλος στην Ελλάδα αλλά και στις αγορές του εξωτερικού όπου επεκτείνεται δυναμικά, όπως τη Ρουμανία, τη Βουλγαρία, την Ιταλία, αλλά και τις επενδύσεις για τον εκσυγχρονισμό και την ψηφιοποίηση των δικτύων διανομής σε Ελλάδα και Ρουμανία.

Το timing της ΔΕΗ

Το timing της εξόδου της ΔΕΗ στις αγορές πέρα από το θετικό μομέντουμ συνδέεται όπως προαναφέρθηκε και με τα «αποκαλυπτήρια» του νέου στρατηγικού της πλάνου για την επόμενη τριετία που θα λάβουν χώρα στο Capital Markets Day του Λονδίνου, με τους επικαιροποιημένους στόχους και προτεραιότητες έως το τέλος του 2028. Εκεί θα παρουσιαστεί επίσης η πρόοδος του υφιστάμενου σχεδίου που παρουσιάστηκε το Νοέμβριο του 2024, προβλέπει επενδύσεις 10,1 δις, ευρώ έως το τέλος του 2027 και υλοποιείται με ταχείς ρυθμούς (όπως προκύπτει και από το γεγονός ότι έχει ήδη διασφαλιστεί το 85% του στόχου για εγκατεστημένη ισχύ ΑΠΕ 12,1 GW στο τέλος του 2027), με στόχο να ανέβει ο πήχης για τα EBITDA στα 2,7 δις. ευρώ και αυτός για τα καθαρά κέρδη στα 800 εκατ. ευρώ στο τέλος της περιόδου αναφοράς.

Οι προτεραιότητες του ομίλου

Μια πρόγευση για τις προτεραιότητες της ΔΕΗ στην παρούσα φάση έδωσε ο Πρόεδρος και Διευθύνων Σύμβουλος της Επιχείρησης Γιώργος Στάσσης, από το βήμα του ετήσιου συνεδρίου του Bloomberg NEF στο Λονδίνο. Εκεί περιέγραψε το πλάνο της εταιρείας που περιλαμβάνει περαιτέρω ανάπτυξη ΑΠΕ που θα πλαισιώνεται από επενδύσεις που θα προωθούν την ευελιξία, η οποία λειτουργεί ως αντίδοτο στη στοχαστικότητα των ΑΠΕ και τη μεταβλητότητα των τιμών ηλεκτρισμού, επιτρέποντας τη διαχείριση τόσο των «κορυφών» (peaks) των τιμών, όσο και των «χαμηλών σημείων» (troughs), όταν παρατηρούνται μηδενικές ή αρνητικές τιμές. Επενδύσεις δηλαδή σε μπαταρίες, υδροηλεκτρικά έργα, αντλησιοταμίευση, μονάδες αιχμής φυσικού αερίου (ο λόγος για τις λεγόμενες peakers που μπαίνουν στο σύστημα για να καλύψουν τις αιχμές της ζήτησης και χαρακτηρίζονται από τα…γρήγορα αντανακλαστικά τους) και ψηφιακά δίκτυα διανομής, με αιχμή του δόρατος τους έξυπνους μετρητές) που αποτελούν προαπαιτούμενο για την εισαγωγή των δυναμικών τιμολογίων που εισάγουν την ευελιξία και στη ζήτηση, επιτρέποντας στους καταναλωτές να προσαρμόζουν την κατανάλωσή τους ανάλογα με τις τιμές.

«Ζούμε σε αβέβαιες και πολύπλοκες περιόδου, όμως εκεί που υπάρχει πολυπλοκότητα, υπάρχει και αξία», τόνισε χαρακτηριστικά ο κ, Στάσσης, παραπέμποντας στο όραμα της ΔΕΗ να αναδειχθεί σε leader της καθαρής ενέργειας και των ψηφιακών τεχνολογιών (clean powertech) στην ευρύτερη περιοχή της Νοτιοανατολικής Ευρώπης. Ο ίδιος αναφέρθηκε επίσης και στην αξία που «ξεκλειδώνει» η γεωγραφική επέκταση της ΔΕΗ σε διασυνδεδεμένες αγορές, χάρη στην συμπληρωματικότητα των συστημάτων, εξηγώντας πώς «κουμπώνει με το καθετοποιημένο μοντέλο που δημιουργεί υπεραξίες μέσω εμπορίας ενέργειας και συνεργειών μεταξύ διαφορετικών επιχειρηματικών δραστηριοτήτων. Με αυτόν τον τρόπο δημιουργούμε ένα καθαρό και ανθεκτικό χαρτοφυλάκιο».

Το mega data center στη Δυτική Μακεδονία

Στο Capital Markets Day τον Νοέμβριο, εξάλλου, ο κ. Στάσσης αναμένεται να αναφερθεί και στην πορεία του σχεδίου για το mega data center που σχεδιάζει στην Δυτική Μακεδονία, ένα εμβληματικό project που αφενός ενσαρκώνει το «πάντρεμα» της ενέργειας και των ψηφιακών τεχνολογιών, αφετέρου αναδεικνύει την ανάγκη για ενίσχυση και αναβάθμιση των δικτύων προκειμένου -μεταξύ άλλων να «σηκώσουν» την αυξημένη ζήτηση για ενέργεια που φέρνει η ψηφιακή επανάσταση. Για τον λόγο αυτό το νέο business plan θα δώσει αυξημένη έμφαση στα δίκτυα, όπου η ΔΕΗ έχει επενδύσει 2,2 δις ευρώ την τελευταία τριετία (το 1/3 των κεφαλαιουχικών της δαπανών όπως είπε ο CEO της ΔΕΗ) κα σκοπεύει να επενδύσει άλλα 2,7 δις και τα επόμενα τρία χρόνια.

Διαβάστε ακόμη